Analizamos tres de las grandes empresas tecnológicas que dominarán la próxima década. Dos de ellos los lleva la firma TradingPRO en su cartera, el otro decidimos ignorarlo por la complejidad de su análisis.
Los dos que tenemos en nuestra cartera son SnowFlake y Alibaba (NYSE :). El que no tenemos inversión en Nvidia (NASDAQ :). Creo conveniente analizar a los dos americanos antes de su presentación de resultados el miércoles y al chino tras dispararse un 40% desde mínimos.
–NVIDIA: Espero una ganancia significativa y un aumento cuando se publiquen los resultados dada la mayor oferta disponible de Taiwan Semiconductors. Los cuellos de botella son cosa del pasado. Dado que la acción cotiza actualmente un 15% por debajo de su PE adelantado promedio de 5 años, pero las expectativas son muy altas, esperaría una pequeña reacción positiva de la acción. Sin embargo, para nosotros es una acción compleja con muchas variables que están fuera de nuestro círculo de competencia, por tanto, preferimos estar fuera. El gran inversor Druckenmiller ha vendido casi la totalidad de su posición, en uno de los movimientos más sonados del último trimestre.
El gasto en IA está siendo impulsado por algunas de las empresas más valiosas y con mayor flujo de efectivo del mundo actual, incluidas grandes como MSFT, GOOGL, AMZN y META (NASDAQ:). Este gasto de capital es algo que favorece directamente a Nvidia.
-Copo de nieve: En mi opinión, uno de los mejores tickers a la venta. Con una valoración de sólo 50.000 millones de dólares, esta empresa tiene mucho espacio para crecer. Deberíamos ver al menos una valoración de más de 100 mil millones de dólares. Aún mejor, si este gigante de los grandes datos y los servicios en la nube es adquirido por uno de los mayores tecnológicos, mi objetivo sería más de 250 dólares para los próximos trimestres. Si me preguntas qué empresas de tecnología dominarán la tecnología en la próxima década, además de Palantir y Crowstrike, siempre diría Snowflake.
– ALIBABA: La joya de los valores. Una empresa que cotiza a precios generacionales. Los fundamentos son sólidos. Mire los ingresos de Alibaba versus el precio de las acciones en los últimos 10 años:
– Ingresos: +2.047%
– Precio de la acción: -16%
Para mí, una empresa donde se produjo (y se sigue produciendo) una tremenda ineficiencia. El riesgo regulatorio de China y un ciclo económico que ya empieza a favorecer a los mercados financieros quedaron muy castigados. Desde el punto de vista fiscal y monetario ya estamos aplicando políticas de liquidez ultraexpansivas. Los grandes directivos ya se lo están creyendo. David Tepper y Michael Burry (dos de los inversores más brillantes de la historia con enormes rendimientos históricos) continúan añadiendo agresivamente a BABA con su posición más grande en el caso de Tepper y la segunda más grande en el caso de Burry.
