La mayor empresa minera de Australia se está lanzando sobre un gigante rival del carbón y el cobre en una transformadora oferta pública de adquisición de 60.000 millones de dólares.
El gigante de 230.000 millones de dólares confirmó el mega acuerdo minero el viernes por la mañana, ofreciendo a los accionistas de Anglo 48 dólares por acción en valor total para una oferta total de casi 60.000 millones de dólares.
“La combinación reuniría las fortalezas de BHP y Anglo American en una estructura óptima”, dijo la compañía.
“Anglo American aportaría sus activos y su potencial de crecimiento a largo plazo.
“BHP traería sus activos generadores de efectivo de mayor margen y proyectos de crecimiento junto con sus mayores flujos de efectivo libres y un balance más sólido.
“La entidad combinada tendría una cartera líder de activos de Nivel 1 grandes, de bajo costo y de larga duración centrados en mineral de hierro y carbón metalúrgico y productos básicos de cara al futuro, incluidos potasa y cobre”.
Las acciones de Anglo, un gigante que cotiza en Londres, subieron un 16 por ciento con la noticia y la compañía ahora cuenta con un valor de mercado de unos 65.600 millones de dólares.
El director ejecutivo de BHP, Mike Henry (izquierda), con el director financiero, David Lamont, en su sede de Collins St en Melbourne. El gigante minero está haciendo una jugada para el gigante angloamericano. Imagen NCA NewsWire / Aaron Francis
En Australia, Anglo extrae carbón siderúrgico en la cuenca Bowen de Queensland y tiene una participación en una mina de manganeso en el Territorio del Norte.
A nivel mundial, la compañía cuenta con una variedad de minas de cobre en Chile y Perú, operaciones de mineral de hierro en Brasil y Sudáfrica, y minas de diamantes y platino en África.
El cobre es un producto objetivo para BHP, y el director ejecutivo, Mike Henry, expresa cada vez más la necesidad urgente de una mayor producción de cobre para cumplir con las ambiciones de descarbonización del mundo.
En un discurso en la Cumbre de Energía Limpia y Minerales Críticos de la AIE celebrada en París el año pasado, Henry dijo que en los próximos siete años podrían ser necesarios alrededor de 386.000 millones de dólares de inversión de “capital de crecimiento” en cobre para limitar el aumento de las temperaturas a 1,5°C.
“Eso va más allá del sostenimiento del capital”, dijo.
Si se aprueba, el acuerdo agregaría nuevas minas de cobre a la cartera de BHP.
“Pero los proyectos de crecimiento actualmente comprometidos durante este período sólo ascienden a unos 40 o 50 mil millones de dólares (77 mil millones de dólares australianos) en la actualidad”.
La minera adquirió Oz Minerals en una transacción de 9.600 millones de dólares en 2023 para construir lo que llama su provincia “Copper South Australia”, que ahora incluye las minas Olympic Dam, Carrapateena y Prominent Hill.
Las materias primas clave de BHP son el mineral de hierro de Australia Occidental, el cobre de Australia Meridional y el carbón de Queensland, y la compañía dijo que los activos de Anglo complementarían sus propias operaciones.
“Los beneficios para los accionistas de BHP incluirían una mayor exposición de BHP a las materias primas de cara al futuro a través de los activos de cobre de clase mundial de Anglo American (y) complementar las carteras de mineral de hierro y carbón metalúrgico de BHP con las operaciones de mineral de hierro de alta calidad de Anglo American en Brasil y las operaciones de carbón metalúrgico en Queensland. “
Operaciones en la mina de carbón coquizable Caval Ridge de BHP en el centro de Queensland. BHP está aprovechando las sinergias que podrían obtenerse combinando los activos de Anglo en la cartera de minas de BHP. Foto: BHP
Si el acuerdo se concreta, BHP se convertiría una vez más en el líder de las minas de carbón de Queensland, añadiendo las minas Moranbah, Grosvenor, Dawson y Aquila de Anglo a sus propias minas Goonyella, Broadmeadow, Caval Ridge, Peak Downs y Saraji.
La propuesta implicaría una escisión de las operaciones de mineral de hierro y platino de Anglo en Sudáfrica a los accionistas de Anglo.
BHP también dijo que el negocio de diamantes de Anglo estaría sujeto a una “revisión estratégica” posterior a la transacción.
La oferta no es vinculante y está sujeta a la debida diligencia por parte de ambas partes.
“Este anuncio no equivale a una intención firme de hacer una oferta y no puede haber certeza de que se haga una oferta”, dijo BHP.
Las acciones de BHP se desplomaron con la noticia en las primeras operaciones del viernes, cayendo un 4,1 por ciento al sonar la campana de apertura.
